Ведущие сообщили, что накануне американский рынок потерял $2,5 трлн за худшую с 5 июня 2026 года сессию: технологические акции упали примерно на 5%. Предыдущие крупные потери, по их словам, составляли $1,87 трлн 5 июня 2026 года, $1,74 трлн 3 апреля 2025-го и $1,58 трлн на следующий день. На следующий день Nasdaq прибавил 1,38%, а Apple, как говорилось в эфире, выросла на 10% после отчётности и на 67% за пять дней; ведущие назвали компанию оценивавшейся в $131 млрд. Обсуждая причины распродажи, ведущий предположил, что рынок мог отреагировать с задержкой на результаты промежуточных выборов в США и новости из Техаса: в среду акции росли, а продажи начались в четверг. Он отметил, что сильнее пострадали полупроводники и связанные с ИИ компании, тогда как крупные облачные компании могли быть устойчивее благодаря уже созданным дата-центрам и другим направлениям бизнеса. Это объяснение и краткосрочную оценку рынка ведущие представили как интерпретацию, а не установленную причину или прогноз.

В эфире обсудили неопределённость вокруг возможного IPO Anthropic. По пересказу ведущего, первоначально называлась оценка $2 трлн, затем обсуждение сместилось к $1,5 трлн, а позднее появились варианты $1,3 трлн и $1,2 трлн. Вероятность IPO до 24 ноября на Polymarket, по его словам, снизилась с уровней 70–75% до 49%. Ведущий отметил, что рыночные условия остаются нестабильными: он упомянул слабый третий квартал, но также названный в эфире показатель ARR в $80 млрд и положительные сообщения о прогрессе Anthropic в RSI. Один из участников возразил против трактовки осторожной оценки Claude как «медвежьей»: по его словам, модель скорее скромничает, оценивая справедливую капитализацию публичной Anthropic в $500–800 млрд. Другой участник высказал мнение, что распродажа инфраструктурных ИИ-компаний сама по себе не должна снижать уверенность в Anthropic и может дать инвесторам шанс войти по более низкой оценке. Это мнение, а не подтверждённая цена или рекомендация компании. Ведущие также упомянули, что венчурные инвесторы могут получить меньшую оценку при распределении долей, чем ранее обсуждавшиеся $2 трлн.

В эфире процитировали слова избранного губернатора Техаса Джины в ответ на вопрос CNN о падении рынка и опасениях инвесторов из-за её политики в отношении дата-центров. Она заявила, что штат всегда был настроен на бизнес, но теперь партнёрство должно приносить пользу жителям Техаса. По её словам, дата-центры в основном размещались в сельских районах, где нет правил и законов для защиты жителей, и сейчас техасцев используют в своих интересах. Она заявила, что хочет продолжать развитие, но на основе новых переговоров и правил. Ведущий инвестор Тэ Ким отреагировал словами «покупайте акции» и, как пересказал соведущий, призывал «покупать на падении». Это его оптимистичная оценка, а не объявленная политика правительства или подтверждение того, что новые правила уже приняты.

Обсуждая распродажу технологических акций, ведущие высказали мнение, что рынок может вступать в период, когда особенно важно выбирать отдельные компании: за предыдущие год-два, по их словам, можно было заработать на широком наборе акций, но теперь важен правильный выбор. Они напомнили, что успешные венчурные фирмы прошлого оказались среди инвесторов Google и Amazon и пережили крах доткомов. Один из ведущих предположил, что даже при полном перезапуске рынка из него могут выйти несколько новых компаний масштаба гиперскейлеров. В качестве иллюстрации они обсудили визуализацию Дэниела Ньюмана, сопоставлявшую рынки доткомов и ИИ: по приведённым в эфире данным, индекс доткомов вырос примерно в 151 раз от выбранной исходной точки, тогда как текущий пик ИИ-графика — примерно в 16 раз. Ведущие оговорили, что результат зависит от выбора базы сравнения. Это историческое сопоставление и инвестиционные выводы участников, а не прогноз будущей доходности.